Saltos na volatilidade do mercado acionário brasileiro usando-se os retornos do Ibovespa
Autor(a) principal: | |
---|---|
Data de Publicação: | 2007 |
Tipo de documento: | Artigo |
Idioma: | por |
Título da fonte: | Biblioteca Digital do Banco Nacional de Desenvolvimento Econômico e Social |
Texto Completo: | http://web.bndes.gov.br/bib/jspui/handle/1408/13996 |
Resumo: | Bibliografia: p. 346-348 |
id |
BNDES_5690e9c09a2cd940923863e7349333a6 |
---|---|
oai_identifier_str |
oai:web.bndes.gov.br:1408/13996 |
network_acronym_str |
BNDES |
network_name_str |
Biblioteca Digital do Banco Nacional de Desenvolvimento Econômico e Social |
repository_id_str |
https://web.bndes.gov.br/bib/jspui/?locale=pt_BR |
spelling |
Lima, Jorge Cláudio Cavalcante de Oliveira2017-12-27T14:31:14Z2018-03-19T16:46:33Z2017-12-27T14:31:14Z2018-03-19T16:46:33Z2007-12LIMA, Jorge Cláudio Cavalcante de Oliveira. Saltos na volatilidade do mercado acionário brasileiro usando-se os retornos do Ibovespa. Revista do BNDES, Rio de Janeiro, v.14, n.28 , p. [331]-348, dez. 2007.http://web.bndes.gov.br/bib/jspui/handle/1408/13996Bibliografia: p. 346-348Alguns estudos sugerem que a variância condicional dos rendimentos financeiros está sujeita à ocorrência de saltos. Este artigo aplica um procedimento não-paramétrico de detecção de saltos desenvolvido por Delgado e Hidalgo (1996) para a detecção de saltos nos momentos condicionais superiores. Essa metodologia foi estendida por Perron (2004) em especial para a variância condicional. Os resultados demonstram que esse procedimento estima de maneira razoável o número de saltos, assim como o momento de sua ocorrência quando aplicamos esse método aos dados dos rendimentos diários da Bolsa de Valores de São Paulo (Bovespa). Detectamos a existência de vários saltos na variância condicional dos retornos do Ibovespa. Tal metodologia foi aplicada por Perron (2004) para o mercado americano. Replicamos aqui para o caso do Ibovespa tal metodologia.Some works have suggested that the conditional variance of financial returns may be subject to the occurrence of jumps that normally are sudden, and that introduce discontinuities in the process of volatility. Delgado and Hidalgo (1996) were the first to develop a non-parametric procedure to detect discontinuities in continuous functions of a random variable end extended by Perron (2004). This procedure, applied by Perron (2004) to the US Stock Market, may be extended to encompass higher conditional moments and in particular to the conditional variance. Based on this procedure we apply it to detect several jumps in the conditional variance of daily returns on the Ibovespa stock price index.p. [331]-348Banco Nacional de Desenvolvimento Econômico e SocialMercado de ações - Previsão - BrasilStock price forecasting - BrazilAções (Finanças)StocksMercado de capitaisCapital marketBolsa de Valores de São PauloSaltos na volatilidade do mercado acionário brasileiro usando-se os retornos do Ibovespainfo:eu-repo/semantics/publishedVersioninfo:eu-repo/semantics/article5TextualProdução BNDEShttp://web.bndes.gov.br/bib/jspui/handle/1408/924Rio de Janeiroporreponame:Biblioteca Digital do Banco Nacional de Desenvolvimento Econômico e Socialinstname:Banco Nacional de Desenvolvimento Econômico e Social (BNDES)instacron:BNDESinfo:eu-repo/semantics/openAccessTEXTRB 28 Saltos na Volatilidade do Mercado Acionário Brasileiro Usando-se os Retornos do Ibovespa_P_BD.pdf.txtExtracted texttext/plain35038http://web.bndes.gov.br/bib/jspui/bitstream/1408/13996/1/RB%2028%20Saltos%20na%20Volatilidade%20do%20Mercado%20Acion%c3%a1rio%20Brasileiro%20Usando-se%20os%20Retornos%20do%20Ibovespa_P_BD.pdf.txtb8a1c4467da7398e1fe9004fcd24a2c5MD51ORIGINALRB 28 Saltos na Volatilidade do Mercado Acionário Brasileiro Usando-se os Retornos do Ibovespa_P_BD.pdfapplication/pdf708275http://web.bndes.gov.br/bib/jspui/bitstream/1408/13996/2/RB%2028%20Saltos%20na%20Volatilidade%20do%20Mercado%20Acion%c3%a1rio%20Brasileiro%20Usando-se%20os%20Retornos%20do%20Ibovespa_P_BD.pdfe289f05a83654edbb24280c2340ab294MD52LICENSElicense.txttext/plain407http://web.bndes.gov.br/bib/jspui/bitstream/1408/13996/3/license.txtaeb6b64eb9f816a596cef5045906f205MD531408/139962018-03-19 16:46:34.306oai:web.bndes.gov.br: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Repositório Temáticohttps://web.bndes.gov.br/bib/jspui/PUBhttp://web.bndes.gov.br/bib/oai/requestbiblioteca.digital@bndes.gov.bropendoar:https://web.bndes.gov.br/bib/jspui/?locale=pt_BR2018-03-19T16:46:34Biblioteca Digital do Banco Nacional de Desenvolvimento Econômico e Social - Banco Nacional de Desenvolvimento Econômico e Social (BNDES)false |
dc.title.pt_BR.fl_str_mv |
Saltos na volatilidade do mercado acionário brasileiro usando-se os retornos do Ibovespa |
title |
Saltos na volatilidade do mercado acionário brasileiro usando-se os retornos do Ibovespa |
spellingShingle |
Saltos na volatilidade do mercado acionário brasileiro usando-se os retornos do Ibovespa Lima, Jorge Cláudio Cavalcante de Oliveira Mercado de ações - Previsão - Brasil Stock price forecasting - Brazil Ações (Finanças) Stocks Mercado de capitais Capital market Bolsa de Valores de São Paulo |
title_short |
Saltos na volatilidade do mercado acionário brasileiro usando-se os retornos do Ibovespa |
title_full |
Saltos na volatilidade do mercado acionário brasileiro usando-se os retornos do Ibovespa |
title_fullStr |
Saltos na volatilidade do mercado acionário brasileiro usando-se os retornos do Ibovespa |
title_full_unstemmed |
Saltos na volatilidade do mercado acionário brasileiro usando-se os retornos do Ibovespa |
title_sort |
Saltos na volatilidade do mercado acionário brasileiro usando-se os retornos do Ibovespa |
author |
Lima, Jorge Cláudio Cavalcante de Oliveira |
author_facet |
Lima, Jorge Cláudio Cavalcante de Oliveira |
author_role |
author |
dc.contributor.author.fl_str_mv |
Lima, Jorge Cláudio Cavalcante de Oliveira |
dc.subject.por.fl_str_mv |
Mercado de ações - Previsão - Brasil Stock price forecasting - Brazil Ações (Finanças) Stocks Mercado de capitais Capital market Bolsa de Valores de São Paulo |
topic |
Mercado de ações - Previsão - Brasil Stock price forecasting - Brazil Ações (Finanças) Stocks Mercado de capitais Capital market Bolsa de Valores de São Paulo |
description |
Bibliografia: p. 346-348 |
publishDate |
2007 |
dc.date.issued.fl_str_mv |
2007-12 |
dc.date.accessioned.fl_str_mv |
2017-12-27T14:31:14Z 2018-03-19T16:46:33Z |
dc.date.available.fl_str_mv |
2017-12-27T14:31:14Z 2018-03-19T16:46:33Z |
dc.type.status.fl_str_mv |
info:eu-repo/semantics/publishedVersion |
dc.type.driver.fl_str_mv |
info:eu-repo/semantics/article |
format |
article |
status_str |
publishedVersion |
dc.identifier.citation.fl_str_mv |
LIMA, Jorge Cláudio Cavalcante de Oliveira. Saltos na volatilidade do mercado acionário brasileiro usando-se os retornos do Ibovespa. Revista do BNDES, Rio de Janeiro, v.14, n.28 , p. [331]-348, dez. 2007. |
dc.identifier.uri.fl_str_mv |
http://web.bndes.gov.br/bib/jspui/handle/1408/13996 |
identifier_str_mv |
LIMA, Jorge Cláudio Cavalcante de Oliveira. Saltos na volatilidade do mercado acionário brasileiro usando-se os retornos do Ibovespa. Revista do BNDES, Rio de Janeiro, v.14, n.28 , p. [331]-348, dez. 2007. |
url |
http://web.bndes.gov.br/bib/jspui/handle/1408/13996 |
dc.language.iso.fl_str_mv |
por |
language |
por |
dc.relation.references.pt_BR.fl_str_mv |
http://web.bndes.gov.br/bib/jspui/handle/1408/924 |
dc.rights.driver.fl_str_mv |
info:eu-repo/semantics/openAccess |
eu_rights_str_mv |
openAccess |
dc.format.none.fl_str_mv |
p. [331]-348 |
dc.publisher.none.fl_str_mv |
Banco Nacional de Desenvolvimento Econômico e Social |
publisher.none.fl_str_mv |
Banco Nacional de Desenvolvimento Econômico e Social |
dc.source.none.fl_str_mv |
reponame:Biblioteca Digital do Banco Nacional de Desenvolvimento Econômico e Social instname:Banco Nacional de Desenvolvimento Econômico e Social (BNDES) instacron:BNDES |
instname_str |
Banco Nacional de Desenvolvimento Econômico e Social (BNDES) |
instacron_str |
BNDES |
institution |
BNDES |
reponame_str |
Biblioteca Digital do Banco Nacional de Desenvolvimento Econômico e Social |
collection |
Biblioteca Digital do Banco Nacional de Desenvolvimento Econômico e Social |
bitstream.url.fl_str_mv |
http://web.bndes.gov.br/bib/jspui/bitstream/1408/13996/1/RB%2028%20Saltos%20na%20Volatilidade%20do%20Mercado%20Acion%c3%a1rio%20Brasileiro%20Usando-se%20os%20Retornos%20do%20Ibovespa_P_BD.pdf.txt http://web.bndes.gov.br/bib/jspui/bitstream/1408/13996/2/RB%2028%20Saltos%20na%20Volatilidade%20do%20Mercado%20Acion%c3%a1rio%20Brasileiro%20Usando-se%20os%20Retornos%20do%20Ibovespa_P_BD.pdf http://web.bndes.gov.br/bib/jspui/bitstream/1408/13996/3/license.txt |
bitstream.checksum.fl_str_mv |
b8a1c4467da7398e1fe9004fcd24a2c5 e289f05a83654edbb24280c2340ab294 aeb6b64eb9f816a596cef5045906f205 |
bitstream.checksumAlgorithm.fl_str_mv |
MD5 MD5 MD5 |
repository.name.fl_str_mv |
Biblioteca Digital do Banco Nacional de Desenvolvimento Econômico e Social - Banco Nacional de Desenvolvimento Econômico e Social (BNDES) |
repository.mail.fl_str_mv |
biblioteca.digital@bndes.gov.br |
_version_ |
1813095371133419520 |