Volatilidade dos preços de fecho das empresas do setor energético: pré e pós-conflito russo-ucraniano

• Autor(a) principal: Sousa, Mafalda Elisabete Borges e
• Data de Publicação: 2023
• Tipo de documento: Dissertação
• Idioma: por
• Título da fonte: Repositório Científico de Acesso Aberto de Portugal (Repositórios Cientìficos)
• Texto Completo: http://hdl.handle.net/10773/40175
• topic: Conflitos geopolíticos; Guerra Rússia-Ucrânia; Chow test; Gradient boosting decision tree (GBDT); Aprendizagem computacional; Mercados financeiros; Setor energético; Euronext

Este estudo analisa o impacto do conflito entre Rússia e Ucrânia nos mercados financeiros, com foco em 102 empresas do setor de energia cotadas na Euronext. Eventos extremos, como conflitos geopolíticos, historicamente afetam os mercados financeiros, gerando incerteza e volatilidade. A União Europeia, que importa energia da Rússia, é particularmente vulnerável à guerra russa-ucraniana, podendo sofrer efeitos e consequências deste efeito. Através de uma análise preliminar, da utilização do Chow Test, aplicação do modelo de aprendizagem computacional Gradient Boosting Decision Tree (GBDT) e da avaliação do desempenho das suas previsões, a presente dissertação indica que a invasão russa ao território Ucraniano não apresenta um impacto significativo nos mercados financeiros do setor energético das empresas selecionadas. A rápida resposta da UE em busca de alternativas de fornecimento e outras decisões estratégicas podem ter atenuado e mitigado possíveis efeitos desta guerra. No entanto, a análise continua relevante para orientar políticas económicas e decisões de investimento em face aos eventos geopolíticos.