Projeto nBanks: avaliação do desempenho de modelos de previsão de falências em empresas privadas europeias

Detalhes bibliográficos
Autor(a) principal: Malheiro, Sofia Vieira Peres Sá
Data de Publicação: 2020
Tipo de documento: Dissertação
Idioma: por
Título da fonte: Repositório Científico de Acesso Aberto de Portugal (Repositórios Cientìficos)
Texto Completo: http://hdl.handle.net/1822/69467
Resumo: Projeto de mestrado em Finanças
id RCAP_2777a75d14822bb9d02892d3885f764d
oai_identifier_str oai:repositorium.sdum.uminho.pt:1822/69467
network_acronym_str RCAP
network_name_str Repositório Científico de Acesso Aberto de Portugal (Repositórios Cientìficos)
repository_id_str 7160
spelling Projeto nBanks: avaliação do desempenho de modelos de previsão de falências em empresas privadas europeiasProject nBanks: assessing the performance of bankruptcy prediction models on european private companiesEuropaModelo LogitModelos de previsão de falênciaPMEsModelo Z"-ScoreBankruptcy prediction modelsEuropeLogit modelSMEsZ"-Score modelCiências Sociais::Economia e GestãoProjeto de mestrado em FinançasO presente trabalho foi desenvolvido no âmbito do curso de Mestrado de Finanças e tem como principal objetivo a aplicação e avaliação de modelos de previsão de falências a empresas europeias privadas. Este projeto sobre o tema de incumprimento e modelos de previsão de falência foi proposto pela nBanks, uma empresa recente de fintech que fornece serviços financeiros aos seus clientes. Aplicaram-se dois modelos de previsão de falência distintos: Z"-Score (1993) e Logit (1980) a PME's não cotadas e não financeiras de Portugal, Espanha, França, Alemanha, Itália e Áustria, no período de 2010-2018. A avaliação do desempenho dos modelos para cada país foi dada pela percentagem de acertos dos modelos. Dos resultados obtidos concluiu-se que, ambos os modelos Z"-Score e Logit apresentam capacidade de previsão de falência até 2 anos antes da falência, mas o modelo Logit utilizando o cut-off de 3,8%, obteve precisões superiores a 90% até 5 anos antes da falência. Com este estudo a nBanks pretende desenvolver uma nova ferramenta de gestão que servirá para ajudar e suportar as decisões tomadas pelos seus clientes e assim, incrementar valor aos serviços que já oferece.This project was developed within the Master in Finance and it aims to apply and assess the performance of bankruptcy prediction models on European private companies. This project on the topic of default and bankruptcy prediction models was proposed by nBanks, a recent fintech company that provides financial services to their clients. The distinct bankruptcy prediction models: Z"-Score (1993) and Logit (1980) were applied to small and medium private non-financial enterprises of Portugal, Spain, France, Germany, Italy and Austria, within the period from 2010 to 2018. The performance of the bankruptcy prediction models was assessed by the percentage of correctly identified companies by the models. From the results obtained, it was concluded that both Z"-Score and Logit models were useful in predicting bankruptcy up to 2 years before bankruptcy, but the Logit model using the cut-off of 3,8% was able to correctly identify bankruptcy with accuracy over 90% up to 5 years before bankruptcy. With this study nBanks pretends to develop a new management tool that will help and support better decision making for their clients, and then increase value to the services that it already offers.Silva, FlorindaUniversidade do MinhoMalheiro, Sofia Vieira Peres Sá20202020-01-01T00:00:00Zinfo:eu-repo/semantics/publishedVersioninfo:eu-repo/semantics/masterThesisapplication/pdfhttp://hdl.handle.net/1822/69467por202537978info:eu-repo/semantics/openAccessreponame:Repositório Científico de Acesso Aberto de Portugal (Repositórios Cientìficos)instname:Agência para a Sociedade do Conhecimento (UMIC) - FCT - Sociedade da Informaçãoinstacron:RCAAP2023-07-21T12:49:16Zoai:repositorium.sdum.uminho.pt:1822/69467Portal AgregadorONGhttps://www.rcaap.pt/oai/openaireopendoar:71602024-03-19T19:47:42.726707Repositório Científico de Acesso Aberto de Portugal (Repositórios Cientìficos) - Agência para a Sociedade do Conhecimento (UMIC) - FCT - Sociedade da Informaçãofalse
dc.title.none.fl_str_mv Projeto nBanks: avaliação do desempenho de modelos de previsão de falências em empresas privadas europeias
Project nBanks: assessing the performance of bankruptcy prediction models on european private companies
title Projeto nBanks: avaliação do desempenho de modelos de previsão de falências em empresas privadas europeias
spellingShingle Projeto nBanks: avaliação do desempenho de modelos de previsão de falências em empresas privadas europeias
Malheiro, Sofia Vieira Peres Sá
Europa
Modelo Logit
Modelos de previsão de falência
PMEs
Modelo Z"-Score
Bankruptcy prediction models
Europe
Logit model
SMEs
Z"-Score model
Ciências Sociais::Economia e Gestão
title_short Projeto nBanks: avaliação do desempenho de modelos de previsão de falências em empresas privadas europeias
title_full Projeto nBanks: avaliação do desempenho de modelos de previsão de falências em empresas privadas europeias
title_fullStr Projeto nBanks: avaliação do desempenho de modelos de previsão de falências em empresas privadas europeias
title_full_unstemmed Projeto nBanks: avaliação do desempenho de modelos de previsão de falências em empresas privadas europeias
title_sort Projeto nBanks: avaliação do desempenho de modelos de previsão de falências em empresas privadas europeias
author Malheiro, Sofia Vieira Peres Sá
author_facet Malheiro, Sofia Vieira Peres Sá
author_role author
dc.contributor.none.fl_str_mv Silva, Florinda
Universidade do Minho
dc.contributor.author.fl_str_mv Malheiro, Sofia Vieira Peres Sá
dc.subject.por.fl_str_mv Europa
Modelo Logit
Modelos de previsão de falência
PMEs
Modelo Z"-Score
Bankruptcy prediction models
Europe
Logit model
SMEs
Z"-Score model
Ciências Sociais::Economia e Gestão
topic Europa
Modelo Logit
Modelos de previsão de falência
PMEs
Modelo Z"-Score
Bankruptcy prediction models
Europe
Logit model
SMEs
Z"-Score model
Ciências Sociais::Economia e Gestão
description Projeto de mestrado em Finanças
publishDate 2020
dc.date.none.fl_str_mv 2020
2020-01-01T00:00:00Z
dc.type.status.fl_str_mv info:eu-repo/semantics/publishedVersion
dc.type.driver.fl_str_mv info:eu-repo/semantics/masterThesis
format masterThesis
status_str publishedVersion
dc.identifier.uri.fl_str_mv http://hdl.handle.net/1822/69467
url http://hdl.handle.net/1822/69467
dc.language.iso.fl_str_mv por
language por
dc.relation.none.fl_str_mv 202537978
dc.rights.driver.fl_str_mv info:eu-repo/semantics/openAccess
eu_rights_str_mv openAccess
dc.format.none.fl_str_mv application/pdf
dc.source.none.fl_str_mv reponame:Repositório Científico de Acesso Aberto de Portugal (Repositórios Cientìficos)
instname:Agência para a Sociedade do Conhecimento (UMIC) - FCT - Sociedade da Informação
instacron:RCAAP
instname_str Agência para a Sociedade do Conhecimento (UMIC) - FCT - Sociedade da Informação
instacron_str RCAAP
institution RCAAP
reponame_str Repositório Científico de Acesso Aberto de Portugal (Repositórios Cientìficos)
collection Repositório Científico de Acesso Aberto de Portugal (Repositórios Cientìficos)
repository.name.fl_str_mv Repositório Científico de Acesso Aberto de Portugal (Repositórios Cientìficos) - Agência para a Sociedade do Conhecimento (UMIC) - FCT - Sociedade da Informação
repository.mail.fl_str_mv
_version_ 1799133052062924800

Registros relacionados