Cointegração fracionária em séries financeiras
Autor(a) principal: | |
---|---|
Data de Publicação: | 2010 |
Tipo de documento: | Dissertação |
Idioma: | por |
Título da fonte: | Biblioteca Digital de Teses e Dissertações da USP |
Texto Completo: | http://www.teses.usp.br/teses/disponiveis/45/45133/tde-14062010-164451/ |
Resumo: | O objetivo deste trabalho é apresentar alguns testes de cointegração fracionária para séries integradas de ordem d (dR), i.e., séries I(d), comparando-os com os testes de cointegração, cujo parâmetro d assume valores inteiros. O procedimento para os testes de cointegração fracionária utiliza reamostragens de bootstrap com reposição para gerar séries sob a hipótese nula de não cointegração. Estas reamostragens são então utilizadas para calcular os p-valores de algumas estatísticas de testes de regressão, tais como a estatística de Durbin-Watson e a estimativa do parâmetro de memória longa (d) residual. O poder destes testes é apresentado e comparado com os testes de cointegração, mostrando sua consistência. A aplicação destes testes a dados reais compara o modelo de correção de erros de cointegração com o modelo de correção de erros de cointegração fracionária utilizando a medida de erros quadráticos médios dos modelos ajustados. |
id |
USP_6d5ef3a9202607e0f1bf9fb8ecde05e9 |
---|---|
oai_identifier_str |
oai:teses.usp.br:tde-14062010-164451 |
network_acronym_str |
USP |
network_name_str |
Biblioteca Digital de Teses e Dissertações da USP |
repository_id_str |
2721 |
spelling |
Cointegração fracionária em séries financeirasFractional Cointegration in financial seriesCointegração Fracionária Memória Longafractional cointegration long memmoryO objetivo deste trabalho é apresentar alguns testes de cointegração fracionária para séries integradas de ordem d (dR), i.e., séries I(d), comparando-os com os testes de cointegração, cujo parâmetro d assume valores inteiros. O procedimento para os testes de cointegração fracionária utiliza reamostragens de bootstrap com reposição para gerar séries sob a hipótese nula de não cointegração. Estas reamostragens são então utilizadas para calcular os p-valores de algumas estatísticas de testes de regressão, tais como a estatística de Durbin-Watson e a estimativa do parâmetro de memória longa (d) residual. O poder destes testes é apresentado e comparado com os testes de cointegração, mostrando sua consistência. A aplicação destes testes a dados reais compara o modelo de correção de erros de cointegração com o modelo de correção de erros de cointegração fracionária utilizando a medida de erros quadráticos médios dos modelos ajustados.The purpose of this project is to present some fractional cointegration tests for integrated time series of order d (dR), i.e., I(d) time series, comparing them to cointegration tests, where the parameter d assumes integer values. The tests procedure is done by using bootstrap samples to obtain series under the null hypothesis of non-cointegration. These samples are then used to estimate the p-value of some regression-based test statistics, such as the Durbin-Watson statistic and estimates of residual d parameter. The application of these tests to real series compares the error correction model of cointegration to the error correction model of fractional cointegration by evaluating the mean squared errors over the residuals from the fitted models.Biblioteca Digitais de Teses e Dissertações da USPChiann, ChangShie, Victor Sakimoto2010-05-17info:eu-repo/semantics/publishedVersioninfo:eu-repo/semantics/masterThesisapplication/pdfhttp://www.teses.usp.br/teses/disponiveis/45/45133/tde-14062010-164451/reponame:Biblioteca Digital de Teses e Dissertações da USPinstname:Universidade de São Paulo (USP)instacron:USPLiberar o conteúdo para acesso público.info:eu-repo/semantics/openAccesspor2024-08-15T17:20:03Zoai:teses.usp.br:tde-14062010-164451Biblioteca Digital de Teses e Dissertaçõeshttp://www.teses.usp.br/PUBhttp://www.teses.usp.br/cgi-bin/mtd2br.plvirginia@if.usp.br|| atendimento@aguia.usp.br||virginia@if.usp.bropendoar:27212024-08-15T17:20:03Biblioteca Digital de Teses e Dissertações da USP - Universidade de São Paulo (USP)false |
dc.title.none.fl_str_mv |
Cointegração fracionária em séries financeiras Fractional Cointegration in financial series |
title |
Cointegração fracionária em séries financeiras |
spellingShingle |
Cointegração fracionária em séries financeiras Shie, Victor Sakimoto Cointegração Fracionária Memória Longa fractional cointegration long memmory |
title_short |
Cointegração fracionária em séries financeiras |
title_full |
Cointegração fracionária em séries financeiras |
title_fullStr |
Cointegração fracionária em séries financeiras |
title_full_unstemmed |
Cointegração fracionária em séries financeiras |
title_sort |
Cointegração fracionária em séries financeiras |
author |
Shie, Victor Sakimoto |
author_facet |
Shie, Victor Sakimoto |
author_role |
author |
dc.contributor.none.fl_str_mv |
Chiann, Chang |
dc.contributor.author.fl_str_mv |
Shie, Victor Sakimoto |
dc.subject.por.fl_str_mv |
Cointegração Fracionária Memória Longa fractional cointegration long memmory |
topic |
Cointegração Fracionária Memória Longa fractional cointegration long memmory |
description |
O objetivo deste trabalho é apresentar alguns testes de cointegração fracionária para séries integradas de ordem d (dR), i.e., séries I(d), comparando-os com os testes de cointegração, cujo parâmetro d assume valores inteiros. O procedimento para os testes de cointegração fracionária utiliza reamostragens de bootstrap com reposição para gerar séries sob a hipótese nula de não cointegração. Estas reamostragens são então utilizadas para calcular os p-valores de algumas estatísticas de testes de regressão, tais como a estatística de Durbin-Watson e a estimativa do parâmetro de memória longa (d) residual. O poder destes testes é apresentado e comparado com os testes de cointegração, mostrando sua consistência. A aplicação destes testes a dados reais compara o modelo de correção de erros de cointegração com o modelo de correção de erros de cointegração fracionária utilizando a medida de erros quadráticos médios dos modelos ajustados. |
publishDate |
2010 |
dc.date.none.fl_str_mv |
2010-05-17 |
dc.type.status.fl_str_mv |
info:eu-repo/semantics/publishedVersion |
dc.type.driver.fl_str_mv |
info:eu-repo/semantics/masterThesis |
format |
masterThesis |
status_str |
publishedVersion |
dc.identifier.uri.fl_str_mv |
http://www.teses.usp.br/teses/disponiveis/45/45133/tde-14062010-164451/ |
url |
http://www.teses.usp.br/teses/disponiveis/45/45133/tde-14062010-164451/ |
dc.language.iso.fl_str_mv |
por |
language |
por |
dc.relation.none.fl_str_mv |
|
dc.rights.driver.fl_str_mv |
Liberar o conteúdo para acesso público. info:eu-repo/semantics/openAccess |
rights_invalid_str_mv |
Liberar o conteúdo para acesso público. |
eu_rights_str_mv |
openAccess |
dc.format.none.fl_str_mv |
application/pdf |
dc.coverage.none.fl_str_mv |
|
dc.publisher.none.fl_str_mv |
Biblioteca Digitais de Teses e Dissertações da USP |
publisher.none.fl_str_mv |
Biblioteca Digitais de Teses e Dissertações da USP |
dc.source.none.fl_str_mv |
reponame:Biblioteca Digital de Teses e Dissertações da USP instname:Universidade de São Paulo (USP) instacron:USP |
instname_str |
Universidade de São Paulo (USP) |
instacron_str |
USP |
institution |
USP |
reponame_str |
Biblioteca Digital de Teses e Dissertações da USP |
collection |
Biblioteca Digital de Teses e Dissertações da USP |
repository.name.fl_str_mv |
Biblioteca Digital de Teses e Dissertações da USP - Universidade de São Paulo (USP) |
repository.mail.fl_str_mv |
virginia@if.usp.br|| atendimento@aguia.usp.br||virginia@if.usp.br |
_version_ |
1809090710603825152 |